期权Gamma是一个重要的风险度指标，它衡量了Delta对于标的资产价格变动的敏感性。下面是期权Gamma的作用和规律：

1. Gamma表示Delta的变化速度：Gamma是Delta对标的资产价格变动的敏感性的度量。它衡量了Delta的变化速度。当标的资产价格发生变动时，Delta的值会发生变化，而Gamma就是衡量这种变化的速度。较高的Gamma意味着Delta对于标的资产价格变动的敏感性更高，即Delta的变化速度更快。

2. Gamma的作用在于调整Delta的敏感性：Gamma可以看作是调整Delta的速度。当标的资产价格变动较大时，Gamma较高，Delta的变化速度也较快。这意味着Delta会更快地接近1或-1，即期权价格对标的资产价格变动的敏感性更高。相反，当标的资产价格变动较小时，Gamma较低，Delta的变化速度较慢，期权价格对标的资产价格变动的敏感性也较低。

3. Gamma的规律：Gamma的规律是与标的资产价格和时间有关的。以下是一些常见的Gamma规律：

  - Gamma在行权价附近最高：当标的资产价格接近行权价时，Gamma的值最高。这是因为在行权价附近，期权的内在价值变化最为敏感，因此Delta对标的资产价格变动的敏感性也最高。

  - Gamma随着时间的推移而减小：随着时间的推移，期权的时间价值逐渐减少，因此Gamma也会逐渐减小。这是因为时间的流逝减少了期权价格对标的资产价格变动的敏感性。

  - 近期到期的期权Gamma更高：近期到期的期权相对于远期到期的期权，其Gamma值更高。这是因为近期到期的期权更容易受到标的资产价格变动的影响，因此Delta的变化速度更快。

通过了解和分析期权Gamma，投资者可以更好地理解期权价格对标的资产价格变动的敏感性，并根据Gamma的变化来进行风险管理和决策制定。